Babylon開創BTC原生質押新時代 引領比特幣生態變革

Babylon是一種創新的非托管比特幣質押方案，通過密碼學實現了BTC一層資產的原生質押。它利用再質押爲其他區塊鏈提供POS安全保障,從而產生收益。

在Babylon質押中,比特幣始終保留在主網上,安全由PoW機制保障。整個質押過程完全基於"可提取的一次性籤名EOTS"這種密碼學方式進行,無需依賴任何第三方橋接或托管。這種高度安全的設計獲得了BTC社區的廣泛認可。

Babylon爲比特幣持有者開闢了一條安全獲取質押收益的新途徑,開創了BTC staking的全新賽道,有望徹底改變BTC生態的玩法。同時,引入BTC質押還能解決中小型POS鏈面臨的通脹壓力和起步困難等問題。

BTC流動性質押方案類似於ETH的流動性代幣,目標是實現BTC的活期存款功能。用戶可以隨存隨取並獲得利息,同時流動性質押代幣還能在其他DeFi項目中獲取額外收益。相比之下,用戶在Babylon上的質押更像定期存款,收益較高但不能隨時取出。

這種方案還能吸引更多非主網的BTC用戶參與,比如以太坊上的wBTC持有者。從本質上看,流動性質押可以視爲項目方借用戶的BTC去Babylon質押,用質押收益支付用戶利息,同時用戶獲得的債券(流動性質押代幣)也可以進行交易。

目前大多數Babylon流動性質押代幣都構建在以太坊上,未來計劃支持多鏈。除Lombard外,其他項目都採用托管模式,由項目方代表用戶質押到Babylon,並由第三方機構提供流動性。

某流動性質押項目採用機構托管流動性模式。用戶資金質押給項目指定地址,流動性由知名機構托管提供商支持,項目方再將BTC質押給Babylon。該項目計劃發行官方流動性質押代幣,讓用戶可在其他DeFi項目中獲取額外收益。目前產品處於測試階段,已有超4萬用戶參與測試網質押。

另一項目在BTC流動性方案中實現了類似本息分離的業務。用戶將BTC發送到多簽錢包,由可信機構托管,並獲得質押憑證。項目方再將BTC質押給Babylon。該項目發行三類代幣:代表可贖回BTC本金的LPT、代表質押收益權的YAT、以及用於BTC贖回的SPT。LPT和YAT均可交易,爲投資者創造套利和投資機會。

某項目採用更去中心化的方案,用戶資金直接質押到Babylon,而非依賴第三方提供流動性。整體架構由用戶、比特幣節點、後端和去中心化管理組件構成。質押流程由去中心化組件管理,確保安全性。該項目發行的流動性質押代幣可跨鏈使用,並與DeFi生態兼容。

某聚合平台整合了多個BTC生態項目,爲用戶提供質押和交易服務。其主要產品包括收益交易市場和流動性質押協議。收益交易市場將聚合的BTC生態資產包裝並拆分爲本金和利息代幣供交易。流動性質押協議旨在提高比特幣的流動性和收益率。

某ZK驅動的模塊化結算層爲二層網路提供統一結算服務,構建聚合的流動性與互操作性網路。其發行的質押憑證可作爲流動性資產投入DeFi生態,獲取額外收益,並作爲全鏈結算的原生資產。

Babylon的BTC staking即將上線,這將爲BTC生態帶來巨大變革。它將顯著提高BTC資產的整體收益率,可能達到傳統BTC生息收益的數十倍。盡管部分BTC社區傾向於持幣不動,但收益的大幅增加仍將吸引大量用戶參與,進而推動BTC生態的良性發展。

然而,Babylon主導的BTC質押與ETH質押有本質區別,更類似於跨鏈質押業務。因此,BTC質押領域不太可能出現如ETH質押中的巨頭壟斷格局,交易所參與的動力也較弱。這爲早期項目提供了快速發展的機會,投資者也有望從中獲得可觀回報。