Tài chính phi tập trung ngành công nghiệp bản tin hai tuần ( đầu tháng 11 )

Một, Quan sát ngành Tài chính phi tập trung

1. Bitcoin đạt mức cao kỷ lục vượt 90.000 USD

Tuần này, Bitcoin có sự thể hiện mạnh mẽ, tạm thời vượt qua 90,000 USD, lập kỷ lục mới trong lịch sử và một lần nữa làm mới bảng xếp hạng giá trị thị trường. Kể từ khi liên tục lập kỷ lục mới vào tuần trước, giá trị thị trường của Bitcoin đã vượt qua Meta, đứng vững ở vị trí tài sản lớn thứ chín toàn cầu. Các nhà phân tích cho rằng, sự phục hồi mạnh mẽ gần đây của Bitcoin phản ánh nhu cầu thị trường đối với tài sản tiền điện tử đang gia tăng, đồng thời cũng do chính sách của Mỹ đối với tiền điện tử đang dần trở nên thân thiện, tạo động lực cho xu hướng giá trong tương lai.

2. Chính phủ Hoa Kỳ nhiệm kỳ mới có thái độ thân thiện đối với tiền điện tử

Vào ngày 6 tháng 11 năm 2024, tổng thống mới của Mỹ sẽ nhậm chức. Trong suốt chiến dịch tranh cử, ông đã rõ ràng ủng hộ chính sách tiền điện tử, cho phép sử dụng các đồng tiền điện tử như Bitcoin để quyên góp, và công khai phản đối chính sách chống tiền điện tử của chính quyền trước đó. Tài sản tiền điện tử của tổng thống mới đã đạt 6,25 triệu đô la, bao gồm một lượng lớn ETH và meme coin, cho thấy sự chú trọng đối với thị trường tiền điện tử. Ông lên kế hoạch tăng cường hỗ trợ cho Bitcoin và ngành công nghiệp tiền điện tử sau khi nhậm chức, nhằm đảm bảo Mỹ trở thành "siêu cường" về tiền điện tử và Bitcoin, và tuyên bố rằng Mỹ sẽ giữ lại tất cả các dự trữ Bitcoin cấp quốc gia.

3. SynFutures ra mắt Perp Launchpad, mở ra mô hình hợp đồng vĩnh viễn mới

Khi hệ sinh thái Base mở rộng, SynFutures đã ra mắt nền tảng hợp đồng vĩnh viễn mới Perp Launchpad, nhằm giảm bớt rào cản gia nhập thị trường hợp đồng vĩnh viễn bằng mô hình "trạm phát sóng một cửa" độc đáo. Nền tảng này thu hút một lượng lớn người dùng trên chuỗi với môi trường Gas thấp, khuyến khích sâu và quản lý thanh khoản hiệu quả, đặc biệt là những người tham gia trong các lĩnh vực Restaking và Meme coin, đồng thời cung cấp kênh phát hành cặp giao dịch thuận tiện cho các token mới.

Perp Launchpad nhằm đơn giản hóa quy trình phát hành hợp đồng vĩnh viễn, cho phép bất kỳ token nào cũng có thể tạo cặp giao dịch trên nền tảng mà không cần giấy phép. Lấy Lido làm ví dụ, cặp giao dịch wstETH/ETH đã đạt được 260 triệu đô la giao dịch và gần 920.000 đô la TVL cao nhất chỉ trong 2 tháng kể từ khi ra mắt, cho thấy tiềm năng tăng trưởng nhanh chóng của nền tảng.

4. Quỹ hưu trí Anh lần đầu tiên đầu tư trực tiếp vào Bitcoin

Gần đây, một quỹ hưu trí ở Vương quốc Anh lần đầu tiên đầu tư trực tiếp vào Bitcoin, trở thành quỹ đầu tiên ở nước này, và được năm tổ chức độc lập cùng quản lý khóa riêng. Quỹ này đã phân bổ 3% tài sản vào Bitcoin và có kế hoạch triển khai chương trình phúc lợi nhân viên bằng Bitcoin. Điều này đánh dấu sự mở rộng đầu tư của quỹ hưu trí vào tài sản tiền điện tử, không chỉ giới hạn ở các phương thức gián tiếp như ETF. Trên toàn cầu, quỹ hưu trí ngày càng tham gia vào lĩnh vực tiền điện tử, nhiều bang ở Mỹ đã công khai tuyên bố kế hoạch đầu tư vào Bitcoin ETF. Xu hướng này phản ánh rằng, với vị thế của Bitcoin ngày càng vững chắc, trong tương lai sẽ có nhiều quỹ hưu trí xem xét đưa tài sản tiền điện tử vào danh mục đầu tư.

5. Cuộc thảo luận về tính trung lập do sự thay đổi của các cố vấn Ethereum

Vào ngày 2 tháng 11, các thành viên của Quỹ Ethereum là Dankrad Feist và Justin Drake đã thông báo từ chức khỏi một vị trí cố vấn trong một dự án, để tập trung vào công việc "có tính trung lập hơn". Thay đổi này đã gây ra những nghi ngờ trong cộng đồng về việc liệu họ có đang lợi dụng điều này để kiếm lợi hay không. Dankrad cho biết động thái này nhằm tránh xung đột lợi ích, trong khi Justin thừa nhận việc nhận vị trí cố vấn là một quyết định sai lầm và không nhận bất kỳ mã thông báo nào.

Quỹ Ethereum, với tư cách là quỹ hàng hóa công cộng, luôn nhấn mạnh tính phi lợi nhuận và tính trung lập, nhưng các thành viên của nó thường tham gia vào các vai trò tư vấn cho các dự án khác nhau, gây ra những cuộc thảo luận trong cộng đồng về tính trung lập của Ethereum. Mặc dù các nhà sáng lập Ethereum thường khuyến khích tính trung lập công nghệ, nhưng việc làm thế nào để cân bằng mối quan hệ lợi ích trong một hệ sinh thái phát triển nhanh vẫn là một thách thức lớn.

6. Số người dùng trò chơi sinh thái TON giảm mạnh, token giảm giá mạnh

Trò chơi Telegram đã từng rất nổi tiếng "Hamster Strike" đang phải đối mặt với những thách thức nghiêm trọng. Dữ liệu mới nhất cho thấy, số người dùng hoạt động hàng tháng của trò chơi này đã giảm mạnh từ 300 triệu người trong tháng 8 xuống còn 41 triệu, giảm 86%. Ngoài ra, token trò chơi $HMSTR cũng đã giảm 76% chỉ trong hơn một tháng, gây ra lo ngại cho thị trường về tương lai của nó.

Sự sụt giảm của trò chơi là do nhiều yếu tố. Ngoài ảnh hưởng của thị trường tiền điện tử đang suy thoái, trò chơi đã không thực hiện được các cam kết với cộng đồng, cộng với việc trễ thưởng airdrop và lợi nhuận không như mong đợi, dẫn đến việc người dùng dần mất niềm tin. Những vấn đề này đã gây ra sự nghi ngờ rộng rãi về tính trung thực của trò chơi và làm suy yếu niềm tin của thị trường vào token của nó.

Nhóm phát triển trò chơi dự định tích hợp NFT như tài sản trong trò chơi vào quý hai, hy vọng điều này sẽ nâng cao sự tham gia của người dùng. Tuy nhiên, liệu kế hoạch này có thể cứu vãn tình trạng sa sút của trò chơi hay không vẫn cần phải quan sát. Các nhà phân tích cho rằng, để khôi phục lại niềm tin của người dùng, nhóm phát triển phải cải thiện lối chơi, tăng cường cơ chế thưởng và củng cố giao tiếp với cộng đồng, nếu không sẽ khó lòng đứng vững trong thị trường cạnh tranh khốc liệt.

7. Ethereum ra mắt mạng thử nghiệm Mekong để chuẩn bị cho việc nâng cấp Pectra

Nhóm phát triển Ethereum gần đây đã ra mắt mạng thử nghiệm tạm thời có tên Mekong, chuẩn bị cho bản nâng cấp Pectra sắp tới. Mạng thử nghiệm này nhằm thử nghiệm các thay đổi mã cụ thể và đánh giá ảnh hưởng của chúng đối với mạng lưới. Mặc dù thời gian vận hành của Mekong tương đối ngắn, nhưng nó chứa tất cả các đề xuất cải tiến Ethereum (EIP), được coi là môi trường kiểm tra chức năng đầy đủ cho Pectra.

Điểm nhấn trong việc nâng cấp Pectra là cải thiện trải nghiệm người dùng và hiệu suất mạng. Các thay đổi chính bao gồm:

• Cải thiện trải nghiệm người dùng của ví tiền điện tử và chức năng trừu tượng hóa tài khoản
• Tăng giới hạn tối đa của việc đặt cọc của các xác thực từ 32 ETH lên 2,048 ETH
• Cập nhật cơ chế gửi tiền và rút tiền khác

Những thay đổi này sẽ được thử nghiệm trên mạng thử nghiệm Mekong, sau đó triển khai lên các mạng thử nghiệm công cộng khác, và cuối cùng thực hiện trên mạng chính Ethereum. Các nhà phát triển cho biết, mặc dù có thể sẽ có một số thay đổi nhỏ về thông số kỹ thuật hoặc điều chỉnh EIP nhỏ, nhưng các tính năng có trong mạng thử nghiệm Mekong sẽ dần dần được đưa vào mạng thử nghiệm công cộng và cuối cùng triển khai lên mạng chính Ethereum.

8. Solv Protocol thúc đẩy tiêu chuẩn hóa staking Bitcoin

Với nhu cầu staking Bitcoin ngày càng tăng, Solv Protocol đang dẫn đầu việc tiêu chuẩn hóa thị trường thông qua việc ra mắt lớp trừu tượng staking (SAL). SAL cung cấp một khung công nghệ thống nhất cho staking, giải quyết các khó khăn về phân tán và quản lý thanh khoản của staking Bitcoin, cho phép người dùng dễ dàng tham gia staking đa chuỗi và kiếm lợi nhuận. Solv không chỉ nâng cao tính thanh khoản của tài sản mà còn mang đến cho người dùng DeFi những chiến lược lợi nhuận linh hoạt hơn, hỗ trợ thị trường staking Bitcoin phát triển theo hướng trưởng thành và đa dạng hóa, trở thành nền tảng quan trọng trong hệ sinh thái DeFi tương lai.

9. Khám phá kiến trúc mới của giải pháp UniFi Layer2

Giải pháp UniFi Layer2 mà Puffer Finance mới ra mắt, dựa trên hệ thống Based Rollup + AVS xác thực gốc, đã tạo ra một kiến trúc Layer2 thế hệ mới. Mô hình Rollup As A Service(RAAS) này dựa trên chức năng của mạng chính Ethereum (Proposer + AVS), không chỉ tăng cường tính bảo mật và phi tập trung của Layer2, mà còn mang lại tiềm năng thị trường rộng rãi hơn cho dịch vụ Based Rollup và AVS.

Quá trình giao dịch của UniFi sử dụng Proposer Layer1 để sắp xếp, sau đó được AVS xác minh, nhằm cung cấp xác nhận trước. Khác với Layer2 truyền thống, các giao dịch được khởi xướng trên UniFi có thể nhận được xác nhận nhanh chóng ngay lập tức, không cần chờ đợi lâu, điều này thân thiện hơn với nhu cầu của người dùng như rút tiền nhanh.

Để tăng tốc độ xác nhận cuối cùng, UniFi áp dụng xử lý xác thực cách ly an toàn TEE, đạt được sự đồng thuận ở cấp độ mili giây, và thiết lập cơ chế bảo đảm an toàn tiêu chuẩn hóa, nâng cao hiệu quả và độ tin cậy của toàn bộ xác thực.

Thông qua những đổi mới này, UniFi không chỉ giải quyết vấn đề tập trung của Layer2 mà còn xây dựng một nền tảng tương tác phi tập trung, trong tương lai sẽ cung cấp dịch vụ chuỗi chéo tiêu chuẩn hóa cho nhiều ứng dụng Layer2 hơn, thúc đẩy lưu thông tài sản và chia sẻ thanh khoản.

10. Aerodrome trở thành động cơ thanh khoản chính trên chuỗi Base

Aerodrome là một động cơ thanh khoản sáng tạo kết hợp nhiều sàn giao dịch phi tập trung như Curve, Convex và Uniswap v3 (DEX). Là DEX chính trên Base, nó cho phép người nắm giữ thông qua cơ chế khuyến khích "veAERO" có thể bỏ phiếu quyết định phí và lượng phát thải của các pool thanh khoản, và sử dụng nhà tạo lập thị trường tự động (clAMM) để nâng cao hiệu quả vốn. Những cơ chế này khiến Aerodrome trở thành nền tảng thanh khoản ưu tiên trên Base.

Aerodrome đã giải quyết được những khó khăn của DEX truyền thống trong việc cung cấp thanh khoản, phân phối phí và sự phát triển bền vững. LP nhận được 100% khuyến khích phát thải AERO, trong khi các nhà giao dịch hưởng lợi từ thanh khoản cao, đạt được hiệu suất thực hiện tốt hơn. Những thiết kế này đã góp phần vào sự tăng trưởng nhanh chóng của Aerodrome, với thị phần đã chiếm 63% của Base.

Với sự hợp tác chặt chẽ giữa Base và Coinbase, hoạt động kinh tế trên nền tảng Base đã nhanh chóng tăng trưởng, DAU và khối lượng giao dịch dần tăng lên, điều này đã thúc đẩy đáng kể tỷ lệ sử dụng của Aerodrome. Dự kiến, với sự phát triển vững mạnh của Base và Aerodrome, TVL sẽ đạt 4 tỷ USD trong vòng một năm, khối lượng giao dịch hàng tháng sẽ đạt 50 tỷ USD. Aerodrome, như một động lực thanh khoản cốt lõi của hệ sinh thái Base, sẽ tiếp tục hưởng lợi từ sự phát triển mạnh mẽ của Tài chính phi tập trung và thị trường blockchain.

Hai, Bảng dữ liệu Tài chính phi tập trung

1. Dữ liệu TVL

TVL của tuần này không có nhiều biến động so với tuần trước, duy trì ổn định.

2. Khối lượng phát hành stablecoin

Tổng giá trị thị trường của stablecoin hiện tại là 1782,22 tỷ USD, tăng 3,04% trong 7 ngày qua. Trong đó, USDT chiếm 69,22%, giảm nhẹ.

3. DEX dữ liệu

Sàn giao dịch phi tập trung ( DEX ) trên thị trường vẫn giữ vị trí hàng đầu với Uniswap. Trong tuần này, DEX trên chuỗi Solana vẫn thể hiện rất ấn tượng, với khối lượng giao dịch DEX trên chuỗi Solana trong 7 ngày qua đạt 14.634 tỷ USD, đứng đầu toàn chuỗi.

4. Dữ liệu mở khóa token

Aptos(APT) sẽ được mở khóa khoảng 11,31 triệu token vào lúc 2 giờ chiều ngày 11 tháng 11 theo giờ UTC+8, chiếm 2,18% tổng nguồn cung hiện có, có giá trị khoảng 128 triệu USD. Sự kiện mở khóa có thể ảnh hưởng đến thị trường, các nhà đầu tư nên theo dõi sát sao các diễn biến liên quan.

Ba, Nhận thức xu hướng thị trường

Khi Bitcoin ghi nhận mức cao mới vượt qua 90000, thị trường bắt đầu kỳ vọng rằng lượng vốn thừa sẽ thúc đẩy các lĩnh vực khác và dẫn dắt một mùa altcoin mới. Hiện tại, trong hệ sinh thái DeFi, câu chuyện Restaking vốn đang rất hứa hẹn đã giảm sút, thị trường chuyển hướng sang câu chuyện phát hành tài sản Meme do pumpfun dẫn đầu.

Cơn sốt Meme trên Solana đã trở nên nổi tiếng trên toàn thị trường, các chuỗi khác chắc chắn cũng muốn bắt chước. Chuỗi Base nhờ vào sự hỗ trợ của Coinbase, dòng vốn ròng trong hệ sinh thái liên tục gia tăng, trong tháng qua, dòng vốn ròng thậm chí đã vượt qua Solana, điều này đáng được chú ý.

Gần đây, DEX hợp đồng lớn nhất trên Base, SynFutures, đã ra mắt Perp Launchpad. Các dự án có vốn hóa dưới 1 triệu USD đều có thể đăng ký, rất phù hợp với các Meme có vốn hóa thấp. Điều này tương đương với việc thêm một thị trường hợp đồng vào pumpfun, thúc đẩy tính thanh khoản của các token vốn hóa thấp và tỷ lệ sử dụng vốn trên chuỗi, có thể được xem là một loại đường đua mới.

Nhà đầu tư có thể chú ý đến các đồng coin gốc trên Perp Launchpad của SynFutures. Nếu SynFutures muốn vận hành nghiêm túc thị trường hợp đồng Meme, thì việc kéo lên một đồng Meme gốc hàng đầu là điều cần thiết. Tuy nhiên, bản thân Meme đã có độ biến động rất lớn, cộng với hợp đồng sẽ làm tăng nguy cơ lên cao, nên việc thực hiện phòng ngừa và bảo hiểm là điều kiện cần thiết để có thể sống sót lâu dài trên thị trường.