Perspectivas de la actualización de Aave v4: un nuevo capítulo para el gigante del préstamo
El plan de actualización de Aave v4 ha suscitado un amplio interés en la industria; esta actualización no solo aborda problemas existentes desde hace mucho tiempo, sino que también allana el camino para el desarrollo futuro. Sin embargo, algunos planes parecen seguir reflejando el pensamiento inherente de los proyectos DeFi tradicionales. Vamos a explorar juntos las principales transformaciones de Aave v4.
1. Gestión Unificada de Liquidez
Aave v4 adoptará una gestión de liquidez centralizada, unificando el suministro y el préstamo de fondos. Este cambio tiene dos grandes ventajas:
Evitar que la liquidez se disperse entre diferentes módulos
Facilita la adición o eliminación de módulos de funciones en el futuro sin necesidad de migrar fondos
Esto significa que los usuarios ya no necesitan cambiar entre diferentes versiones ni trasladar fondos manualmente, lo que mejora significativamente la experiencia de uso.
2. Ajuste de tasas de interés inteligente
La nueva versión introducirá un mecanismo de tasas de interés totalmente automático, capaz de ajustar dinámicamente la pendiente de la curva de tasas de interés según las condiciones del mercado. Esta mejora tiene como objetivo:
Aliviar la carga de gobernanza
Aumentar la eficiencia del capital
Optimizar las tasas de interés de proveedores y prestatarios según la relación de oferta y demanda
El lanzamiento de esta función puede considerarse oportuno, ya que se espera resolver los problemas de rigidez del modelo de tasas de interés y la complejidad del proceso de gobernanza en versiones anteriores.
3. Mecanismo de fijación de precios de riesgo
La versión v4 introduce el concepto de "prima de liquidez", que ajusta dinámicamente la tasa de interés de los préstamos según las características de riesgo de los activos colateralizados (como el grado de centralización, la volatilidad del mercado, etc.). Esto significa que:
Los activos colaterales de alto riesgo corresponden a un mayor costo de préstamo
Los colaterales de bajo riesgo pueden disfrutar de tasas más favorables.
Este mecanismo ayuda a gestionar mejor el riesgo de préstamos en cadena, especialmente para algunos tokens de nicho.
4. Optimización de la experiencia del usuario
Aave v4 lanzará funciones de cuentas inteligentes y bóvedas, con el objetivo de mejorar significativamente la experiencia del usuario:
Permitir a los usuarios gestionar múltiples posiciones a través de una sola billetera
Se resolvió el problema de necesitar múltiples billeteras al usar modos especiales o préstamos de activos aislados.
Introducción de la función "Bóveda", que permite a los usuarios bloquear colateral sin ingresar al fondo de liquidez, reduciendo así el riesgo de contagio.
Estas mejoras simplificarán en gran medida la interacción del usuario con el protocolo, mejorando la experiencia general de uso.
5. Gestión de riesgos flexible
La nueva versión admite la creación de configuraciones de riesgo independientes para activos individuales e introduce un mecanismo automatizado para la eliminación de activos:
Configuración dinámica de parámetros de riesgo, los préstamos nuevos y antiguos pueden utilizar diferentes configuraciones
Proceso automatizado de deslistado de activos, simplificación del procedimiento de gobernanza
Introducir un mecanismo de protección contra deudas excesivas para prevenir la propagación de deudas incobrables.
Estas medidas mejorarán eficazmente la capacidad de gestión de riesgos y la eficiencia operativa del protocolo.
6. Integración de la moneda estable GHO
Aave v4 se integrará profundamente con la stablecoin GHO:
Soporte para la acuñación nativa de GHO en la capa de liquidez
Introducción de un AMM de "liquidación suave" similar a crvUSD
Establecer un mecanismo de rescate de emergencia de GHO
Permitir a los depositantes elegir recibir intereses en forma de GHO
Estas medidas están destinadas a aumentar la estabilidad y los casos de uso de GHO.
7. Concepto de Aave Network
Aave planea lanzar una nueva capa de red, que servirá como el núcleo central del stablecoin GHO y del protocolo de préstamos. Las características principales incluyen:
Usar GHO para pagar tarifas
Centrado en Aave v4
El token AAVE como principal activo de garantía
La comunidad controla la interacción con Ethereum a través de la gobernanza.
Amplia aplicación de la tecnología de abstracción de cuentas
Heredar la seguridad de la red de Ethereum
Sin embargo, los detalles específicos sobre la implementación de Aave Network aún no son claros, y todavía se debe discutir si realmente es necesario desarrollar una capa de red independiente.
Conclusión
La actualización de Aave v4 sin duda traerá muchas comodidades a los usuarios, resolviendo muchos problemas de larga data. Sin embargo, todavía existe debate en la industria sobre la necesidad de lanzar una capa de red independiente. Para proyectos que no dependen de un alto rendimiento, puede ser más ventajoso permanecer en el ecosistema de Ethereum. En el futuro, cómo Aave equilibre la innovación y la estabilidad será un factor clave que determinará su posición en el campo de DeFi.
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ApeWithAPlan
· 07-22 22:35
Se ha muerto el viejo v3.
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0xOverleveraged
· 07-22 06:49
Llorando, finalmente vi v4.
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JustAnotherWallet
· 07-20 19:37
¿Todavía el mismo problema, eh?
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FarmToRiches
· 07-20 08:16
Condenado, pensé que iba a estar condenado, pero v4 llegó bastante a tiempo.
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GasFeeVictim
· 07-19 23:58
¿Todavía estás jugando con la moneda estable gho?
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DataOnlooker
· 07-19 23:56
¿Por qué aún no se ha decidido este plan?
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0xDreamChaser
· 07-19 23:46
Otra vez comienza una ola de tomar a la gente por tonta.
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GweiWatcher
· 07-19 23:38
¡Eso es lo que se necesita, Gestión de riesgos!
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SellTheBounce
· 07-19 23:34
Cuando hay una caída, siempre elijo reposición de márgen, ¿ya estamos en el fondo...?
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VibesOverCharts
· 07-19 23:33
Nuevos tontos en formación, no busco enriquecerme rápidamente.
Análisis completo de la actualización Aave v4: Innovaciones y desafíos del gigante del préstamo.
Perspectivas de la actualización de Aave v4: un nuevo capítulo para el gigante del préstamo
El plan de actualización de Aave v4 ha suscitado un amplio interés en la industria; esta actualización no solo aborda problemas existentes desde hace mucho tiempo, sino que también allana el camino para el desarrollo futuro. Sin embargo, algunos planes parecen seguir reflejando el pensamiento inherente de los proyectos DeFi tradicionales. Vamos a explorar juntos las principales transformaciones de Aave v4.
1. Gestión Unificada de Liquidez
Aave v4 adoptará una gestión de liquidez centralizada, unificando el suministro y el préstamo de fondos. Este cambio tiene dos grandes ventajas:
Esto significa que los usuarios ya no necesitan cambiar entre diferentes versiones ni trasladar fondos manualmente, lo que mejora significativamente la experiencia de uso.
2. Ajuste de tasas de interés inteligente
La nueva versión introducirá un mecanismo de tasas de interés totalmente automático, capaz de ajustar dinámicamente la pendiente de la curva de tasas de interés según las condiciones del mercado. Esta mejora tiene como objetivo:
El lanzamiento de esta función puede considerarse oportuno, ya que se espera resolver los problemas de rigidez del modelo de tasas de interés y la complejidad del proceso de gobernanza en versiones anteriores.
3. Mecanismo de fijación de precios de riesgo
La versión v4 introduce el concepto de "prima de liquidez", que ajusta dinámicamente la tasa de interés de los préstamos según las características de riesgo de los activos colateralizados (como el grado de centralización, la volatilidad del mercado, etc.). Esto significa que:
Este mecanismo ayuda a gestionar mejor el riesgo de préstamos en cadena, especialmente para algunos tokens de nicho.
4. Optimización de la experiencia del usuario
Aave v4 lanzará funciones de cuentas inteligentes y bóvedas, con el objetivo de mejorar significativamente la experiencia del usuario:
Estas mejoras simplificarán en gran medida la interacción del usuario con el protocolo, mejorando la experiencia general de uso.
5. Gestión de riesgos flexible
La nueva versión admite la creación de configuraciones de riesgo independientes para activos individuales e introduce un mecanismo automatizado para la eliminación de activos:
Estas medidas mejorarán eficazmente la capacidad de gestión de riesgos y la eficiencia operativa del protocolo.
6. Integración de la moneda estable GHO
Aave v4 se integrará profundamente con la stablecoin GHO:
Estas medidas están destinadas a aumentar la estabilidad y los casos de uso de GHO.
7. Concepto de Aave Network
Aave planea lanzar una nueva capa de red, que servirá como el núcleo central del stablecoin GHO y del protocolo de préstamos. Las características principales incluyen:
Sin embargo, los detalles específicos sobre la implementación de Aave Network aún no son claros, y todavía se debe discutir si realmente es necesario desarrollar una capa de red independiente.
Conclusión
La actualización de Aave v4 sin duda traerá muchas comodidades a los usuarios, resolviendo muchos problemas de larga data. Sin embargo, todavía existe debate en la industria sobre la necesidad de lanzar una capa de red independiente. Para proyectos que no dependen de un alto rendimiento, puede ser más ventajoso permanecer en el ecosistema de Ethereum. En el futuro, cómo Aave equilibre la innovación y la estabilidad será un factor clave que determinará su posición en el campo de DeFi.